2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Naposledy změněno: 2023-12-17 10:22
Kde je nejlepší investovat peníze? Možná je to klíčová otázka, která trápí všechny investory. Existuje mnoho finančních nástrojů: od vysoce rizikových PAMM účtů, u kterých je příjem až 100–110 %, až po bankovní vklady ve výši 4–5 %, ale s garancí a pojištěním účtu. Budeme hovořit o takovém finančním investičním nástroji, který poskytuje Gazprombank - podílový fond nebo podílový investiční fond.
Zjistěte více o tom, co to je a za jakých podmínek do toho investoři investují.
UIF: historie a koncept
Podílový fond je společný podnik investorů, kteří důvěřují svým penězům, aby investovali do různých finančních nástrojů: akcií, dluhopisů, nemovitostí, drahých kovů, energie atd. Oni sami to z různých důvodů udělat nemohou. Někteří nemají žádné znalosti a zkušenosti, jiní nemají čas, další mají obojí.
Ale jak se říká, peníze musí fungovat, a rozhodli se je dát k dispozici společnosti spravující svěřenecký fond. Je uvnitřobratem dostává provize a investuje je do různých nástrojů. Problém je v tom, že nikdo nedává záruky při získávání příjmů, a pokud se peníze investorů "sloučí do potrubí", pak není poskytován žádný výnos.
Podílové investiční fondy se poprvé objevily v USA v roce 1924. Ale v období ekonomických krizí a finanční negramotnosti amerického obyvatelstva jim nikdo nevěřil. Logika lidí byla jednoduchá: "Nevíme, kam budou do těchto manažerů investovat - nepředpokládáme." Shodněme se na tom, že mnozí dnes argumentují úplně stejným způsobem, i když v době informací lze vše kontrolovat a sledovat.
Promluvme si o Gazprombank, jejíž podílové fondy jsou také široce zastoupeny. Více o tom.
Něco o společnosti
Banka "Gazprombank" - dnes jedna z nejznámějších úvěrových institucí v Rusku. Dekáda úspěšné práce mu umožnila získat spoustu pozitivní zpětné vazby o své práci. Ale vklady v něm jsou nízké, stejně jako u jiných úvěrových institucí - ne více než 5-7% ročně. Vezmeme-li v úvahu inflaci v roce 2015 ve výši 12 %, můžeme dojít k závěru, že čím déle má populace peníze na bankovních účtech, tím více reálně ztrácí.
Od roku 2004 byla otevřena dceřiná společnost – UK Gazprombank. Mladá společnost se rychle začala rozvíjet na investičním trhu. V roce 2015 získala ocenění za nadační management. K dnešnímu dni si můžete vybrat různé produkty pro investování: Podílové fondyGazprombank, dluhopisy, akcie atd. Uveďme si několik z nich.
Gazprombank: Bonds Plus PIF
UIF je určen pro investory, kteří chtějí minimalizovat svá rizika. Cílem je zajistit příjem nad bankovní vklady a inflaci. Manažeři investují prostředky akcionářů do dluhopisů s vysokým ratingem důvěryhodnosti, včetně dluhopisů federálních půjček (OFZ). Výnosy z těchto operací jsou samozřejmě nižší než u jiných investičních nástrojů, prioritou je však zachování kapitálu. Zde platí zásada „lepší sýkorka do ruky“.
Výnos podílového fondu „Bonds Plus“
Pokud analyzujeme růstový graf "Bonds Plus" od "Gazprombank", pak od července 2013 (datum vzniku) až do června 2015 byl výnos asi 35%. V ročním vyjádření je to asi 12 %. Dalo by se říci, že procento není špatné ve srovnání s bankovními vklady ve výši 5-10 %.
Podílový fond samozřejmě nerostl vždy – od prosince 2014 do března 2015 výrazně „propadl“z 10 % na 5 %, což značně znepokojilo mnoho investorů, kteří na pozadí ekonomických sankcí začali spěšně vybrat své peníze ve strachu, že o všechny přijdou. Ale po březnu podílový fond aktivně rostl bez vážných výkyvů.
Pro ty, kteří úplně nerozumí tomu, co jsou podílové fondy, řekněme, že Gazprombank neposkytuje žádné záruky – náklady na podílový fond mohou buď růst, nebo být záporné. Akcionáři nejsou pojištěni proti úpadku, na rozdíl od vkladů ve stejné bance.
Gazprombank: Zoloto Mutual Fund
Tikterý předpověděl sankce a devalvaci rublu a investoval do podílového fondu Zoloto, své volby nelitoval. Cena zlata, konkrétně tohoto drahého kovu investovaného z tohoto fondu, je vázána na dolar. Připomeňme, že devalvace a v důsledku toho pád rublu od roku 2014 se zhroutily téměř dvakrát. To znamená, že všichni investoři v rublech ztratili přesně stejnou částku, kromě těch, jejichž vklady byly v cizí měně a drahých kovech.
Od samého počátku své existence, od července 2013, byl podílový fond, jak se říká, v horečkách. Do září 2014 míra návratnosti klesla na minus 20 %, ale stále šla na nulu. Řekněme, že i 1% návratnost za rok investice je nerentabilní, protože v tomto případě není o nic lepší, než držet peníze doma pod polštářem.
Inflace byla pozorována na úrovni 12 %, což reálně znehodnotilo investice. Gazprombank za to ale nemůže - podílový fond, respektive cena zlata na tom nezávisela. Ale stojí za zmínku, že společnost, která spravuje investici, musí předpokládat všechny pády trhu. Pokud neví, jak to udělat, tak proč je vlastně potřeba? Nebudeme se ale ponořit do diskusí o účinnosti strategií, ale přejdeme k další analýze podílového fondu Zoloto.
Od října 2014, a to bylo tehdy, kdy začaly být uvalovány sankce proti Rusku a národní měna začala znehodnocovat, aktiva začala vykazovat růst. Jen od října 2014 do poloviny února 2015 dosáhl téměř 90 %.
Ti akcionáři, kteří „vydrželi“, dostali odměnu za dobu, kdy proklínali Gazprombank, podílové fondy aobecně celý kapitalismus jako systém. Dokonce ani vysoce riziková aktiva na různých účtech PAMM neposkytují takové procento výnosu, kde je pravděpodobnost ztráty veškerého kapitálu velmi vysoká.
Po tak rychlém pádu se podílový fond potopil a celkový zisk od července 2013 do července 2016 byl něco málo přes 60 %, což je ve skutečnosti 20 % ročně.
Obecné problémy pro investory
Za zmínku stojí, že investice v rublech ztratily polovinu kvůli ekonomickým sankcím a devalvaci národní měny. Jakékoli procento nižší než 100 je ve skutečnosti pro investory ztrátové.
Zatímco investice v cizí měně před rokem 2014 si dnes zachovaly skutečnou hodnotu kapitálu, a to navzdory skutečnosti, že jejich výnosy jsou rovné nule.
Obecné závěry
Investice do podílových fondů či nikoli je individuální záležitostí. Řekněme jednu věc: pokud společnost investuje vaše peníze, neznamená to, že ten člověk sám zůstane „lehnout na sporáku“, na nic nemyslet a očekávat velké zisky.
Odpovědnost za zisk nebo ztrátu spočívá výhradně na investorovi. Proto je potřeba vše dobře zvážit, zvážit, kam přesně své peníze investovat. Podílové fondy samozřejmě přinesou příjem vyšší než bankovní vklad, ale nezapomínejte, že v případě ztráty vám těžce vydělané úspory nikdo nenahradí.
Navzdory skutečnosti, že Gazprombank je stabilní úvěrová instituce, nezaručuje kompenzaci v případě ztráty kapitálu investory,investoval do svých podílových fondů.
Doporučuje:
Podílové fondy peněžního trhu v Rusku
Podílové fondy jsou peněžní injekce, které jsou tvořeny sdružováním prostředků velkého počtu investorů
Co je to podílový fond a jaké jsou jeho funkce? Podílové investiční fondy a jejich správa
Podílový fond je cenově dostupný a potenciálně vysoce ziskový investiční nástroj. Jaká jsou specifika práce těchto finančních institucí?
Co určuje směnný kurz? Co určuje směnný kurz dolaru k rublu?
Nedávné události v naší zemi přiměly mnoho občanů přemýšlet o tom, co s úsporami a jak nebýt v mínusu s případnou devalvací národní měny. Rubl oslabuje. Je zcela zbytečné to popírat. Co ale určuje směnný kurz? A co určuje směnný kurz dolaru k rublu?
Proč rubl závisí na ropě a ne na plynu nebo zlatě? Proč je směnný kurz rublu závislý na ceně ropy, ale kurz dolaru nikoli?
Mnozí v naší zemi se diví, proč rubl závisí na ropě. Čím to je, že pokud cena černého zlata klesá, cena dováženého zboží stoupá, je obtížnější dostat se za odpočinkem do zahraničí? Zároveň se národní měna stává méně hodnotnou a s ní i veškeré úspory
Plovoucí směnný kurz rublu – co to znamená? Co ohrožuje plovoucí kurz rublu?
Plovoucí směnný kurz rublu je absence jakékoli kontroly ze strany centrální banky Ruska nad národní měnou. Inovace měla měnu stabilizovat a posílit, ve skutečnosti je efekt zcela opačný
