Jak vydělat peníze na dluhopisech: prognózy a analýza trhu dluhopisů, výnos dluhopisů

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Naposledy změněno: 2023-12-17 10:22

Jak vydělat peníze na dluhopisech? Otázka je pro mnohé relevantní. Nákup dluhopisů je totiž považován za výhodnou investici. Počet lidí, kteří tomuto tématu rozumí, je však stále malý. Zdálo by se, že otázka, jak vydělat na dluhopisech, by měla mít jednoduchou odpověď. Ve skutečnosti jde totiž o cenný papír, do kterého je již zakomponován zisk. V praxi se ale vše ukáže být poněkud složitější. To je důvod, proč začínající investoři musí před investováním pečlivě prostudovat, jak vydělat peníze na dluhopisech.

Target

K čemu jsou dluhopisy? Je důležité si na tuto otázku odpovědět, abychom pochopili jejich podstatu. Kam obvykle míří ti, kteří si plánují půjčit peníze? Zpravidla do bankovní organizace.

Představte si, že existuje společnost, která potřebuje peníze. Může jít i do banky. Dává ale přednost alternativěvydávat dluhopisy, prodávat je a dostávat na oplátku peníze. Zároveň po určité době mohou majitelé cenných papírů dostat své peníze zpět s určitým ziskem.

Kdo vydává dluhopisy?

• Obce, tedy místní úřady.
• Corporations
• Stát.

V závislosti na tom, kdo dluhopisy vydal, dostanou příslušné jméno. Začínající investoři by tomu měli věnovat pozornost, aby lépe porozuměli podstatě trhu.

Funkce

Abyste lépe pochopili podstatu takové investice, musíte znát hlavní charakteristiky:

• Nominální hodnota. Tato vlastnost se také nazývá slovo „hodnota“. Toto je částka, která bude vyplacena majiteli na konci splatnosti.
• Tržní cena. Tato funkce se neustále mění. Označuje částku, za kterou si můžete koupit dluhopis v aktuálním konkrétním okamžiku.
• Datum splatnosti. To je doba, po které bude moci majitel vyměnit dříve zakoupený dluhopis za jeho nominální hodnotu. Nyní můžete pochopit, jak rychle vydělat peníze na dluhopisech. Chcete-li to provést, musíte si vybrat cenné papíry s minimální dobou splatnosti.
• Velikost kupónu. Takzvané pravidelné platby držitelům dluhopisů. Díky pravidelnému příjmu kuponů může investor získat pasivní příjem. Ideální možností je vystihnout okamžik, kdy bude sazba refinancování vysoká. To vám umožní nakupovat dlouhodobé dluhopisy a mít trvale vysoké kuponové platby po dobu několika let.
• Výnos do splatnosti. To je možná nejdůležitější vlastnost. Určuje, jaký zisk může investor očekávat při splatnosti.

Po pochopení výše uvedených charakteristik bude každý zvědavý člověk schopen pochopit, jak vydělat peníze na dluhopisech.

Na čem závisí ziskovost?

Toto je nejdůležitější otázka mezi těmi, kteří se zajímají o to, jak vydělat peníze na dluhopisech.

Výnos dluhopisů je vysoce závislý na sazbě refinancování. Nejjednodušší způsob, jak vysvětlit a pochopit, je na příkladu.

Předpokládejme, že sazba refinancování je deset procent. Pokud dluhopisy nabízejí výnos pět procent, není výhodné takové cenné papíry kupovat. To je důvod, proč se prodávají za výnosy, které se rovnají nebo převyšují sazbu refinancování.

Musíte pochopit, že ne všichni investoři čekají na konec období splácení. Někteří začnou dluhopisy prodávat dříve. Během období přítomnosti na akciovém trhu se cena dluhopisu může změnit. Bude ovlivněna aktuální sazbou refinancování. Jak se to stane?

Předpokládejme, že sazba refinancování klesla na polovinu. Dříve nakoupené dluhopisy přitom budou mít vyšší výnos ve srovnání se současnými. To však zvýší jejich tržní cenu.

Toto pravidlo funguje obráceně. Pokud se sazba refinancování zvýší, pak se cena, za kterou se dluhopisy prodávají, sníží. Neinvestor nebude chtít držet cenné papíry, jejichž výnosy výrazně poklesly.

Druhy dluhopisů

Je zde další důležité kritérium, které vám umožní ponořit se hlouběji do trhu cenných papírů. Záleží také na tom, kolik můžete na dluhopisech vydělat. Dělí se tedy na úrok a slevu. Před nákupem musíte pochopit rozdíl.

Diskontní dluhopisy lze zakoupit za nižší než nominální hodnotu. Na konci doby splatnosti obdrží majitel cenného papíru příjem. Bude to rozdíl mezi nominální hodnotou a kupní cenou. Čím vyšší je, tím více můžete vydělat na dluhopisech.

Druhou odrůdou je úrok. Prodává se za nominální hodnotu nebo ještě vyšší. Po dobu do splatnosti však bude majiteli pravidelně vyplácet příjem.

Musíte pochopit, že cena dluhopisu se může během doby držení změnit. Majitel se tedy musí rozhodnout, zda jej prodá, nebo počká do konce výkupního období a vezme nominální hodnotu. Toto je vždy určité riziko, které mnoho začínajících investorů odrazuje.

Prognózy a analýza trhu dluhopisů

Mnohým lidem, zejména těm, kteří jsou daleko od akciového trhu, se to všechno zdá neuvěřitelně složité. Mají naléhavější otázku: můžete vydělat peníze na dluhopisech?

Musíte pochopit, že spolehlivost emitenta ovlivňuje výnos cenných papírů.

Pokud mluvíme o ruských státních dluhopisech, jejich průměrném výnosuje 10-11 % ročně. Výhodnější sazbu nabízejí velké společnosti jako Aeroflot, Ruské dráhy atd. Investoři mohou získat zisk 12-14 % ročně.

Pokud dluhopisy nabízí méně známá společnost, sazba může dosahovat až 18 %.

Navzdory skutečnosti, že vysoká čísla zatemňují mysl, musíte pochopit, že zároveň zahrnují vysoká rizika. Pokud se honíte za vysokým ziskem, můžete zůstat nejen bez něj, ale také bez počátečních investic.

Jak začít vydělávat peníze na burze?

Akcie, dluhopisy a další termíny by měl potenciální investor znát. Ostatně čím lépe rozumí trhu cenných papírů, tím vyšší je pravděpodobnost zisku. Kromě toho vám šikovné používání dluhopisů umožňuje vytvořit spolehlivý a stabilní zdroj příjmu.

Pokud je tedy vše jasné s atraktivními vyhlídkami, musíme zvážit naléhavější problém. Jak začít vydělávat na dluhopisech?

Mnoho z nich si můžete koupit na moskevské burze. Pro soukromého investora je lepší jednat samostatně. Tato metoda je levnější než ostatní.

Nejprve musíte najít makléře, který vám zajistí přístup na trh dluhopisů. Dalším krokem bude nabízení. Můžete je provést sami nebo pověřit makléře, stačí mu zadat příslušný příkaz.

Počáteční částky

Mnoho lidí si myslí, že ke vstupu na trh dluhopisů potřebujete vlastnit hodně peněz. Ale není. Dluhopisy mají často nominální hodnotu spravedlivoutisíc rublů. Můžete si koupit pouze jeden cenný papír. To znamená, že nemusíte vlastnit miliony, abyste mohli začít investovat do nákupu dluhopisů.

Po uzavření obchodu budete muset zaplatit provizi burze a brokerovi. Obvykle to ale není více než 0,1 % z obratu. To opět dokazuje, že burza je přístupná většině lidí, kteří mají byť jen trochu volných peněz. Pro začátek to stačí. Samozřejmě, že tímto způsobem nebudete moci získat velké příjmy, ale umožní vám to porozumět akciovému trhu a pochopit, zda je tento způsob investování pro vás ten pravý.

Začátečníci se často bojí kupovat dluhopisy, protože věří, že bankovní vklady jsou bezpečnější, ačkoli nabízejí nižší úrokovou sazbu.