Fáze a principy tvorby investičního portfolia

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Naposledy změněno: 2023-12-17 10:22

Téma tvorby a správy investičního portfolia si v posledních letech získává stále větší oblibu. Hospodářská krize pominula, lidé začali hromadit úspory. Někdo měl větší štěstí a peníze se zdědily. Jak správně naložit s odloženými penězi? Kam investovat a neshořet? Co jsou to investice a jak je správně používat? Jak vypadá investiční portfolio a jaké druhy existují? Co je třeba udělat pro vytvoření portfolia investičních projektů?

Co je investice?

Chování investora asociativně připomíná práci kouče. Pokud uvažujeme o finančních investicích jako o hráčích, úkolem investora je správně umístit každého člena týmu na hřiště. V závislosti na talentu a síle hráči prospívají týmu a vedou k vítězství. Investice, dobře zvolené, dobře zvolené finanční strategie a produkty jsou cennými hráči, kteří mohou zápas vyhrát. Kdyžpokud je jeden člen týmu vyřazen z akce, zbytek týmu může bojovat o vítězství.

Investice v klasickém slova smyslu jsou finanční investice klienta. Kam člověk investuje své peníze, je jeho čistě osobní věc. Obecně platí, že navyšování kapitálu pomocí finančních nástrojů je investicí.

Investiční portfolio

Vytvoření trvalého zdroje pasivního příjmu je úkolem investora. Pasivní příjem jsou peníze, které přicházejí prostřednictvím „práce“z úspor (úroky, platby pojištění, dividendy atd.). Investiční portfolio se ve finančním prostředí obvykle nazývá balík klientských aktiv, ve kterém se určitým způsobem kombinují různé zdroje pasivního příjmu. O způsobu rozdělení druhů cenných papírů a jiných zdrojů příjmů v procentech rozhoduje klient.

Zkušený investor hledá nejefektivnější způsob správy aktiv. Zdálo by se, že investice do nejvýnosnějšího podnikání je stejně snadná jako loupání hrušek. Tato strategie je ale atraktivní pouze pro začátečníky. Se zkušenostmi přichází pochopení, že hlavním principem tvorby optimálního investičního portfolia jsou pečlivě kalkulovaná rizika. Zpravidla je slíbeno maximální procento z investic tam, kde je riziko ztráty investic vysoké.

Důvtipný investor se nesnaží kupovat cenné papíry s nejvyššími výnosy. Hlavním cílem jeho investic je minimální riziko a maximální výnos. Principem tvorby investičního portfolia je likvidita finančních prostředků, možnost stáhnout si vlastní peníze z oběhu dokaždou chvíli bez rizika jejich ztráty.

Pokud používáte jeden zdroj příjmu, existuje vysoké riziko, že nebudete moci obdržet peníze zpět v jakoukoli vhodnou dobu. Investiční projekty s vysokým výnosem zpravidla neposkytují takovou příležitost až do konce období.

Pro bezpečnost investic se doporučuje používat pro tvorbu kapitálu několik finančních nástrojů.

Rizika

V investičním procesu je nelze zcela vyloučit. Rizikové důvody:

• Špatné společnosti, do kterých lze investovat. Investor si vybral obchod, který by nepřinesl příjem (nový nebo v krizi), porušil princip tvorby investičního portfolia.
• Inflace. Odpisy hotovosti v procentech převyšují rentabilitu aktiv. Tento bod je nutné vzít v úvahu předem při výběru strategie.
• Podlehněte elementárním impulsům. Zkušení investoři vědí, že nemají prodávat aktiva, pokud prodávají všichni. Totéž platí pro nakupování.

Různosti portfolií

Neexistuje jasná definice tříd portfolia. Je to dáno tím, že správa aktiv je čistě individuální záležitostí. Investoři proto často kombinují různé strategie, aby dosáhli maximálních výsledků. Každý začínající investor potřebuje informace o principech tvorby investičního portfolia a jejich hlavních variantách.

Typ portfolia zisku

Z názvu je zřejmé, že důraz v investiční strategii je kladen na maximalizaci zisku. Riziko musíbýt minimální. Investoři s takovým portfoliem investují do akcií velkých státních podniků. Dlouhodobě přinášejí majiteli od 10 do 25 procent pasivního příjmu. Nevýhodou takového portfolia je široký časový rámec. Výpočet je pro dlouhodobý vztah.

Portfolio rizik

Investor je připraven riskovat svůj vlastní kapitál, aby dosáhl maximálního zisku. Investuje do akcií nejnovějších korporací, rychle rostoucích společností, moderního vývoje. Pokud akcie ztratí hodnotu, existuje vysoká šance na kapitálovou ztrátu.

Pro růst

Příjem roste zvyšováním hodnoty nakupovaných cenných papírů. Princip tvorby investičního portfolia od jeho vlastníka je následující: nakupuje akcie aktivně se rozvíjejících společností, které využívají nejnovější technologie. Když cena akcie stoupne, majitel ji prodá. Dodatečný kapitál se tvoří z rozdílu v ceně. Riziko takového portfolia je vysoké, proto jej s výhodou využívají především zkušení investoři.

Vyvážený

Principem tvorby optimálního investičního portfolia je zachování kapitálu. Majitel nakupuje cenné papíry důvěryhodných společností. Zisk z nich nepřichází příliš rychle, ale nehrozí zde žádné riziko ztráty kapitálu. Navíc stabilní příjem, i když ne úplně vysoký.

Krátkodobé

Vysoce rizikové portfolio. Tvorba investičního portfolia cenných papírů probíhá za účasti vlastníka na transakcích s maximální likviditou. Důležité je také rychlé vrácení peněz. Nástroj tohoto portfoliaslouží jako měnové transakce, spekulace s akciemi.

Dlouhodobé

Většina miliardářů, které lidé znají, veřejně prohlašuje, že tento způsob akumulace kapitálu je nejspolehlivější. Finance jsou investovány do společností, které přinášejí stabilní příjem. Zároveň se ziskovost stane hmatatelnou za 10 nebo více let. Takové portfolio je vhodné pro ty, kteří v následujících letech nepotřebují urgentní výběr prostředků.

Fáze tvorby investičního portfolia

Než se rozhodnete začít investovat, musíte zvážit několik bodů:

1. Neměli byste být zadluženi. Nejprve splaťte všechny půjčky a rozdělte dluhy přátelům. Žádné „kotvy“, které by vás mohly vytáhnout zpět ze světlé investiční budoucnosti.
2. Nemůžete investovat své poslední peníze. V případě nouze mohou být potřeba a aktiva budou muset být stažena. Pak celý plán tvorby kapitálu půjde dolů.
3. Zařiďte finanční airbag. Skládá se ze čtyř, nejlépe šesti měsíčních výdajů. Tyto peníze by měly být volně dostupné. Můžete je například uložit na debetní kartu za úrok nebo je umístit na krátkodobý vklad. Prostředky lze použít pouze v případě nouze (změna zaměstnání, nemoc, neplánované výdaje atd.).
4. Vyberte si makléře. Broker je společnost, jejímž prostřednictvím jsou peníze ukládány na individuální investiční účet a odtud vybírány. Pokud nejsou problémy s vkladem prostředků na účet, může být jejich výběr odtudproblematické, ale za předpokladu, že máte nespolehlivého makléře. Neměly by existovat žádné další nezákonné podmínky (například přivést do programu přítele). Pečlivě si prostudujte smlouvu.
5. Učte se. Investování vyžaduje neustálou aktualizaci znalostí. Komunikujte se zkušenými investory, je užitečné absolvovat obchodní školení na téma investice. Poskytnou obrovské množství informací o principech a fázích tvorby investičního portfolia. Najděte svůj zdroj materiálu, takový, se kterým je pohodlné a snadné porozumět novým znalostem.

A nyní nastal okamžik, kdy jste připraveni investovat. Začít můžete s libovolnou částkou. Na účet je možné přidat později, až přijdou zkušenosti s kapitálovým oběhem.

Cílová orientace

Prvním krokem k vytvoření optimálního investičního portfolia je správný cíl. Vágní motivace „vydělat si něco, když můžete“– to není cíl. Konečný výsledek je určen čísly. Uvědomte si, zda chcete navýšit kapitál o 100 % nebo si naspořit na zálohu na hypotéku (celkem). Konkrétní, hmatatelný a zajímavý cíl pro investora vytvořit investiční portfolio je v podnikání to nejdůležitější. S jasnou vizí výsledku své práce nebude investor bezmyšlenkovitě riskovat kapitál.

V jeho strategii není místo pro impulzivní rozhodnutí. Absence neodůvodněného rizika dává jistotu, že v investicích nedojde k žádným novým chybám a zklamáním. Nejprve se můžete uchýlit k pomoci finančního poradce. Potřebaabyste pochopili, že nebude možné okamžitě rychle vydělat vysoké příjmy, je nutná základní znalost investičního systému. Po získání prvních zkušeností se můžete pokusit provádět riskantní operace.

Investiční strategie

Druhou fází tvorby investičního portfolia cenných papírů je správné naplnění portfolia. Z výše diskutovaných si zkušený investor míchá podle svého gusta. Výběr sestává v podstatě ze tří standardních strategií: agresivní, pasivní nebo umírněný.

Agresivní strategie znamená vysoká rizika s možností dosažení maximálního příjmu v krátké době. Vyžaduje neustálé zapojení do procesu a pochopení toho, co se děje. Průběžný nákup a prodej majetku, reinvestice. Taková strategie vyžaduje znalosti, čas a dostatek finančních prostředků od majitele účtu, riziko musí být odůvodněné.

S pasivní strategií je akumulace mnohem pomalejší. Investice jsou prováděny výhradně do renomovaných společností. V průměru jsou prostředky na účtu déle než deset let. V důsledku toho přinesou stabilně vysoký příjem.

Umírněná strategie znamená nejrozumnější a nejzajímavější přístup: rozdělení aktiv na několik částí v procentech. Tam, kde jedna část jde do dlouhodobých projektů, se pomocí druhé vykupují různé cenné papíry, třetina se dává na depozit, čtvrtá se investuje do životního pojištění a tak dále. Tato strategie chrání investora ze všech stran. Je možné zachovat většinu kapitálu,v případě neúspěšné investice.

A garantovaný příjem z každého zdroje umístění. Riziko ztráty je v tomto případě minimální. Převážná část kapitálu v každém případě zůstane. Je třeba si uvědomit, že není nutné rozdělovat kapitál na mnoho částí, stačí 8-9. Jinak je obtížné sledovat všechny díly a zvyšuje se riziko ztrát.

Analýza trhu

Jedná se o třetí fázi tvorby portfolia finančních investic. Seznamte se s praxí zkušených investorů, procvičte si na virtuálním účtu. Vyberte si spolehlivého brokera, prostudujte si burzu, snažte se napodobovat jednání úspěšných investorů, kteří umožňují začátečníkům je sledovat. Školení a praxe na malých částkách vytvoří neocenitelnou zkušenost pro větší investice.

Aktiva

Čtvrtá z fází tvorby investičního portfolia. Tento způsob navyšování kapitálu je dobrý, protože majetek můžete spravovat sami. Vlastník sám rozhoduje, co a za kolik nakoupí a kdy prodá, kam bude investovat a kam ne. Proto jsou všechna rizika v individuální odpovědnosti, nedochází k žádnému efektu rulety nebo jiného hazardu. Vyberte si investici do podnikání, o kterém alespoň trochu víte. Nepřidělené prostředky se doporučuje vyměnit za měnu, pokud neexistují žádné možnosti, kde je lze přidělit.

Monitoring

I když se rozhodnete využít nejpasivnější zdroj příjmu, strategie je konzervativní a zisk se neočekává příliš brzy, pravidelně choďte na burzu a sledujte, co se tam děje. Možná něco potřebuje-pak koupit nebo přerozdělit aktiva. Nenechte věci jít samy. Investice vyžadují náležitou pozornost.

Jak si vybrat brokera?

Pro výběr spolehlivého brokera existují pravidla, aby při výběru prostředků nenastala nečekaná nepříjemná situace. Zde je to, co hledat:

1. Dostupnost licence. Pravost si můžete ověřit na stránkách Centrální banky Ruské federace.
2. Mějte přístup na trhy, které potřebujete (devizové transakce na zahraničních trzích, trh drahých kovů atd., v závislosti na požadavcích).
3. Doporučuje se vybrat si makléře z vedoucích. Tyto společnosti mají státní podporu. Top 10: BCS, Finam, Renaissance, Otkritie, VTB, Sberbank, Alfa-Bank, Promsvyazbank, IT Invest, Kit Finance.
4. Věnujte pozornost zprostředkovatelským poplatkům. V závislosti na investiční strategii některé z nich nemusí být vhodné.
5. Schopnost používat uživatelsky přívětivý software.
6. Podívejte se na doplňkové služby poskytované makléřem. Možnost využívat služby finančního poradce, modelová portfolia atd.

Pokud se budete při výběru brokera řídit těmito jednoduchými pravidly, ušetříte čas a budete moci začít investovat rychleji. Aniž bychom zapomněli na principy a fáze tvorby investičního portfolia.

Optimalizace

Prvním nástrojem je diverzifikace portfolia. Jeho podstata se scvrkává na rozložení aktivtakto: 50-70 % všech financí se vynakládá dlouhodobě, 20 % pro vysoce ziskové, ale rizikové společnosti. Zůstatek je převeden na vkladový účet nebo vyměněn za kov. Musíte udržovat harmonii v rámci portfolia a neinvestovat do jednoho segmentu.

Druhým způsobem je rozdělování financí mezi banky na vkladových účtech. Pokud se jedná o částku vyšší než 1,4 milionu, pak se tyto prostředky nevyplatí držet v jedné bance, protože se pojistná částka zvýší. Existují hotové bankovní investiční nabídky, které lze použít jako alternativu vkladu. V tomto případě si klient sám volí oblast, do které bude investovat.

Za třetí – nákup nemovitosti. Obzvláště žádané jsou projekty ve fázi ražby nebo výstavby. Výnos z takových investic je 30-70 % na základě transakce s prodejem po dokončení stavby.

Zavíráme

Co dává investorovi možnost vytvořit optimální investiční portfolio? Článek poskytl podrobná doporučení. Hlavní je bezpečnost kapitálu. Využití kombinovaného portfolia přináší předvídatelný příjem, možnost flexibilní správy peněžních aktiv. Likvidita portfolia umožňuje rychle nakupovat a prodávat cenné papíry. Získaný příjem lze znovu investovat a užívat si plody investice po mnoho let dopředu.